西班牙銀行業(yè)巨頭桑坦德銀行表示，它已經(jīng)成為第一家使用公有區(qū)塊鏈來管理債券發(fā)行流程的各個方面的機(jī)構(gòu)。周四公布的數(shù)據(jù)顯示，該銀行不僅使
西班牙銀行業(yè)巨頭桑坦德銀行表示，它已經(jīng)成為第一家使用公有區(qū)塊鏈來管理債券發(fā)行流程的各個方面的機(jī)構(gòu)。
周四公布的數(shù)據(jù)顯示，該銀行不僅使用以太坊網(wǎng)絡(luò)上發(fā)行的一種代幣完成了2000萬美元的債券發(fā)行，還用另外一套ERC-20代幣來代表托管賬戶中的現(xiàn)金進(jìn)行了結(jié)算。
要理解為什么這一點很重要，可以想象一下在WhatsApp上問某人一個問題，然后等著他們通過明信片將答案郵寄過來。這就像在區(qū)塊鏈上發(fā)行證券，卻又通過模擬舊的系統(tǒng)結(jié)算交易的現(xiàn)金部分。但是桑坦德銀行，在這個類比中，用數(shù)字方式進(jìn)行了這兩部分的對話。
此前，世界銀行發(fā)行了類似的區(qū)塊鏈債券，但使用的是私人版本的以太坊網(wǎng)絡(luò)。法國興業(yè)銀行(Societe Generale)今年早些時候在公有以太坊網(wǎng)絡(luò)上發(fā)行了一種債券，但對賬本上的現(xiàn)金只言未提。
桑坦德銀行聲稱自豪的資本，因為其流程的每一部分都是數(shù)字化、自動化和鏈上的，包括讓桑坦德銀行的證券服務(wù)來為代幣化證券和現(xiàn)金托管加密密鑰。
然而，與法國興業(yè)銀行一樣，桑坦德銀行也是自行發(fā)行了這種區(qū)塊鏈債券，這意味著沒有外部投資者參與其中。
“這是一個漸進(jìn)的步驟，”桑坦德銀行(Santander)企業(yè)和投資銀行部門數(shù)字投資銀行業(yè)務(wù)主管約翰•惠蘭(John Whelan)對CoinDesk表示。“目前還沒有二級市場，但我們正走在這條路上，”
普通債券
桑坦德銀行融資主管Antonio Torio稱該項目為"實物貨幣試點"，稱該交易是一種普通債券，一年期、四張季度票息，標(biāo)準(zhǔn)利率為1.98%。
“對桑坦德銀行來說，這實際上更像是一個技術(shù)創(chuàng)新問題，而不是純粹的金融問題。我們認(rèn)為這是重要的第一步，之后將有更復(fù)雜的交易。”
惠蘭表示，這些被代幣化的現(xiàn)金被“托管在公有以太坊區(qū)塊鏈上的一份智能合約中，直到發(fā)行者承銷了這筆交易，并指示區(qū)塊鏈履行交割與付款的義務(wù)”，“在此期間，現(xiàn)金和債券被同時且不可撤銷地交換”。這個過程從星期五開始，下一周星期二結(jié)束。 當(dāng)被問及桑坦德的托管服務(wù)能否同樣持有比特幣和以太坊等成熟的數(shù)字資產(chǎn)時，Whelan表示，這在技術(shù)上是可行的，但不是該行的計劃。
“在銀行，我們對加密貨幣沒有直接的興趣。技術(shù)層面是一樣的，但我們和我們的客戶都對傳統(tǒng)的美元、歐元和英鎊感興趣，這就是我們的行業(yè)。”
Nivaura的角色
桑坦德銀行依靠總部位于倫敦的技術(shù)提供商N(yùn)ivaura(該銀行已對其進(jìn)行了投資)協(xié)助進(jìn)行了這次數(shù)字化發(fā)行。
Nivaura首席執(zhí)行官Avtar Sehra指出，創(chuàng)建區(qū)塊鏈債券并不困難;本質(zhì)上，您所做的一切就是使用智能合約創(chuàng)建一個經(jīng)過公證的信息形式。
“這并不是真正的債券數(shù)字化，”他說。“你真正在做的是將登記和結(jié)算過程數(shù)字化——即使是結(jié)算部分，你也只解決了一半問題，因為你的區(qū)塊鏈賬戶上沒有現(xiàn)金。”
Nivaura允許所有關(guān)于發(fā)行的文檔和協(xié)商都進(jìn)行數(shù)字化，以便對數(shù)據(jù)進(jìn)行加密，使各方只能看到文檔中的某些字段，而不是到處發(fā)送pdf之類的電子郵件。
“這是桑坦德銀行在這里所做事情的關(guān)鍵意義，”Sehra說。“他們說‘讓我們把整個過程數(shù)字化’。我們現(xiàn)在并不是用老式的方式構(gòu)建債券，而是以一種不安全的方式手工將數(shù)據(jù)輸入到區(qū)塊鏈中進(jìn)行代幣化，并對現(xiàn)金進(jìn)行相同的操作。這是荒謬的。”
這是對以太坊的信任投票嗎?
銀行業(yè)正在慢慢但肯定地轉(zhuǎn)向相信以太坊
從桑坦德銀行的努力和其它類似行動中，我們可以得出一個結(jié)論：。
考慮到這個全球第二大區(qū)塊鏈已經(jīng)主網(wǎng)上線5年，這或許并不令人意外。
Whelan指出，比特幣和以太坊的獨特之處在于，自推出以來，它們都擁有100%的正常運行時間(在這方面，與他所能想到的地球上任何其他計算系統(tǒng)都不同)。
他的結(jié)論是:
“我認(rèn)為，以太坊只是互聯(lián)網(wǎng)的一部分，這一點正變得越來越明顯。”（作者：Ian Allison）
